白天要上班,晚上7-12點股市開盤,好像是個不錯的提議。
但如果仔細琢磨,必然的結果是,散戶不僅會因為“專注”炒股,而虧損更多,整個金融市場也會陷入極大的混亂。
比起上班族關注股票,無心工作,晚上炒股將是對身心極大的沖擊。
中國1億多股民,每天吃過晚飯,連新聞聯播都來不及看,就對著電腦投入二次“工作”了。
12點收市,意味著已經錯過了最佳的睡覺時間,10-11點,對身體已經產生了負擔和影響。
而股市的漲跌,還會影響情緒。
試想一下,每一個精神高度集中的夜晚,大腦高度興奮,然后大喜大悲的情緒刺激著內心,半夜一兩點無法安然入睡。
不僅如此,金融從業人員也會跟著所有的股民朋友一起,開始進行熬夜的生活。
理性且成熟的股票市場,應該是更多專業的機構投資者參與,而不是指著散戶能夠晚上有時間進行股票炒作。
給股民更多看盤的時間,并不會對整個股票市場帶來更多的發展,最多也就是多繳納一些交易稅費和印花稅罷了。
股民靠盯盤能賺錢嗎?
有些人認為,散戶之所以不賺錢,是因為白天工作,與交易時間重合。
這導致這些上班族錯失了很多好的投資機會,錯過了最佳買點和最佳賣點。
多少人都曾有過因為開會錯失行情的時候,而中午空的時候卻是午市休息。
因此,他們希望能夠調整開市時間,確保自己能夠盯盤,不錯過任何一次好的交易機會,晚上開市就是他們的想法。
如果盯盤就能賺錢,那人人都可以辭職去做職業股民了。
事實上,為股市中的散戶,提供更多的交易機會,其實并不是一件好事。
絕大多數散戶,在短線的頻繁交易中都面臨了巨大的虧損,實時在線根本不會增加出手的準確度。
或者說,散戶并不會因為能夠盯盤,而賺到更多錢。
尤其是那些喜歡追漲殺跌的股民,早盤就完成了股票交易,打了滿倉,后面的所有行情,對于他們來說,其實都沒有太多意義。
T+1的交易制度,決定了喜歡上午買入股票的散戶,壓根都不需要一整天的交易時間,可能半天就完事了。
而散戶通過盯盤,企圖發現主力的蛛絲馬跡,從而進行操盤,更是幾乎不可能完成的任務。
主要原因有以下幾點。
1、資金在場外,籌碼在場內,資金不可見,行情不可見。
很多人炒股很久,都沒有明白這句話。
決定股市漲跌的是資金,買的資金多,股價才會漲。
空有股份,沒有資金,股價是拉不起來的。
而我們平時看盤看到的資金,幾乎都是場內交易資金。
真正的主力資金,一般都在暗處,厚積薄發,等待時機。
所以,行情本身是不可見的,完全取決于資金的意圖。
早上9點開市,還是晚上7點開市,本質上意義不大。
因為你能盯到的盤,不一定是真實的盤,漲和跌最終還是資金說了算。
2、散戶永遠看到主力資金愿意給散戶看到的真相。
散戶和主力的信息不對稱,不單單指的是和一家公司實際情況的信息差。
很多時候,是資金行為的不對稱,導致散戶無法把握行情的真相。
主力想給散戶看到什么,就是什么。
盤口的交易明細可以人為操控,股價漲跌,量能等,只要資金夠多,一樣能操控。
散戶以為看到了真相,其實只是揭開資金的第一條面紗而已。
誰又知道這一抹紅暈之下,到底是不是藏著魔鬼。
3、每天的交易時間那么長,買入,決策卻只有一次。
第三點,就是絕大多數散戶交易,沒有底倉,只能遵循T+1。
說白了,滿倉買入后當天行情不論怎樣,都只能聽天由命了。
所以,決策權并不是因為行情推進就一定能推進。
也就沒有必要百分百盯盤買入了。
一天的股市開市,共四個小時,而散戶交易時間,其實只有幾秒鐘。
盯盤幾分鐘,完全不能代表全天的情況。
主力反水,行情倒戈的事情,也是屢有發生,壓根沒法準確判斷。
4、頻繁做短線博弈,散戶必然輸給機構資金。
最后一條也是核心,短線交易,必然輸錢。
但凡有人能保證短線交易的勝率超過50%,那么就會有大量資本利用交易模型,入場套利。
這種情況幾乎是不可能的,因為大資金要賺錢,散戶就必須虧錢,才能確保市場資金的平衡。
散戶不能決定股價的漲跌,而大資金卻可以看菜下飯,根據散戶的行為來反向操作,做對手盤賺錢。
沒有人能在賭場里贏莊家。
你在拼命的盯盤,主力在拼命的盯你,你以為你抓到了必勝技巧,實際上仍然是別人的盤中餐。
股票市場的本質不是短線交易
我想很多人都弄錯了,弄錯了股票市場。
股票市場本身是一個上市公司公開容易交易的場所。
優質的公司通過公開融資,增發股份募集資金用于進一步發展。
股民通過投資上市公司的股票來分享上市公司的成長紅利,不論是分紅還是股價的上漲。
也就是說,股價理論上會隨著企業的成長而漲上去,也會因為企業的衰亡而跌下去。
所以,本質上價值投資,如果投對了,就能賺錢,至于投錯了,虧損也是大概率的。
把股票當成一家公司未來的“遠期期權”,似乎更為妥當。
只不過這張期權,隨時可以在公開市場進行交易,流動性特別好。
很多人肯定會問,既然股價是反應上市公司價值,那么股價為什么會有短線的劇烈波動?
原因是某些利好或者利空因素,帶來了相對應的預期,導致資金的流入流出,在短時間內打破了市場供需平衡,造成股價劇烈波動。
炒股炒作的就是預期,就是之前提到的遠期期權。
一旦市場出現政策上的變化,對于預期就會發生變化,資金就會開始躁動,股價就會出現較大幅度的震蕩,或漲或跌。
資金炒作預期,是沒有問題的。
但這里會存在一個明顯的悖論,就是未來預期到底怎樣,如何對股票定價。
未來一切都是未知數,對于企業的成長,更是無法準確判斷。
正因為未來很模糊,所以股價到底能漲多少,還漲多少,全都成了資金說了算。
但資金現在說了算,最終還是要進行業績的驗證,股價如果虛高,就會下跌,業績如果超預期,就會繼續上漲。
從未來業績的實現情況來看,股票本身的短期交易價值,更趨近于博弈,而非價值體現。
就好像我們明知道某家企業一年的增長率大概只有10%左右,但股價依舊會起起落落,可能有20%,可能有50%,甚至100%以上。
原因是資金想通過短期的炒作,在博弈中賺取別人口袋里的錢,而被掏空最多的,就是散戶資金。
在資金左右的市場里,是一個多數決,就是資金量大的一方,決定了漲跌。
散戶作為弱勢方,資金量小,又分散,站隊邊的概率很小,虧錢概率就很大。
只要是純資金博弈,次數多了,散戶一方是必敗的,大資金優勢明顯。
那價值投資為什么不是這種情況?
因為價值投資的背后,是時間的更迭,當企業真正意義上成長了,市值就增長了,容納的資金量就變大了。
這種情況下,投資者的股票跟著企業一起,出現幾何級數的增長,也是完全有可能的。
股票市場確實有短線博弈和長線投資的玩法,甚至還有趨勢交易,波段交易等其他方式。
不同的認知,對應了不同的交易方式,注定了不同的結局。
錯把投資市場當賭場,那作為賭徒的投資者,輸錢成了大概率事件,畢竟久賭必輸嘛。
你也可以認為做短線交易沒錯,也是一種價值的投機方式,那就請你堅持你的堅持,時間和賬面的數字會給你答案。
股票市場如果在晚上開市,對于市場經濟整體,也是巨大的危害。
晚上的時候,整個市場都在休息,所有的消息面也都是停止的。
一個沒有信息的市場,股價原則上是不太可能波動的。
而這個市場,可能就會真的演變成資金操控的賭場,而終于可以安心交易的股民,徹徹底底淪為賭徒。
如果你有仔細觀察,身邊賺錢的那部分散戶,頻繁交易的其實并不多。
絕大部分都是投資者而非投機者。
二級市場一旦偏離軌道,連累的是整個實體經濟。
中國的股票市場,成功之處在于不管IPO怎么加速發行,市場依然有募集能力,企業就能有融資輸血。
在未來的股票市場里,能夠長期存活的,大概率也不再是普通散戶,而是越來越專業的投資機構。
整個市場會更偏向于價值化,投機化的操作方式,會越來越少。
任何時候開市,都需要冷靜的去思考投資這件事,想要在交易市場存活下來,光靠短期博弈,是完全做不到的。
非專業的投資者,還是不要浪費時間在股票交易這件事上了,把自己的錢給到專業的人打理,才是正確的道路。